EURODOLLAR 6-MONTH MID-CURVE 期权 - 合约规格

Options

最小变动价位

所有合约月份均为半个基点(0.005 = 12.50美元)。微值价格等于1/4个基点(0.0025 = 6.25美元)

交易时间

CME Globex:

周日 - 周五下午5:00 - 下午4:00(美国东部时间下午6:00 –下午5:00),每天下午4:00(美国东部时间下午5:00)开始休市60分钟

CME ClearPort:

周日下午5:00至周五下午5:45(美国中部时间),周一至周四下午5:45至下午6:00(美国中部时间)无报告

公开喊价:

周一至周五,美国中部时间上午7:20至下午2:00

产品代码

CME Globex:TE3

CME ClearPort:TE3

公开喊价:TE3

清算代码:TE3

上市合约

1个3月季度(H/M/U/Z)合约和2个连续月份(F/G/J/K/N/Q/V/X)合约

交易终止

交易于合约月第3个周三之前的周五终止。

头寸限制

芝商所头寸限制

交易所规则手册

芝商所规则手册第452A章

大手交易最小数额

大手交易最低门槛

价格限制或熔断

价格限制

供应商代码

报价供应商代号

行使价 行使价间隔

行使价将按12.5个基点(0.125个价格点)间隔,区间是与基础期货合约前一结算价最接近的行使价以上150个基点和以下150个基点。行使价将按25个基点(0.25个价格点)间隔,区间是与基础期货合约前一结算价最接近的行使价以上550个基点和以下550个基点。

行权方式

美式期权,在行使期权当日美国中部时间下午5:30通知清算所进行行权。未行使期权将在其最后交易日美国中部时间下午5:30到期。如无相反指令,未行使的价内期权应在到期后自动行使。

结算方法

实物

标的

三月期欧洲美元期货

欧洲美元利率期货

作为全球投资者的基准,欧洲美元期货提供对冲短期美元利率具有成本效率的宝贵工具。欧洲美元是存在美国之外商业银行的美元存款。

欧洲美元期货价格反映市场对未来特定日期三个月欧洲美元存款的利率预期。欧洲美元期货的最终结算价格由最后一个交易日三个月伦敦银行间拆借利率(LIBOR)确定。

交易欧洲美元的优势

  • 无与伦比的流动性——持续较窄的买卖价差
  • 较低的交易成本
  • 多样化的交易机会
  • 价格透明
  • 中期曲线提供较低的溢价和较高的时间衰减