アルミナ先物の概要

  • 7 Sep 2016
  • By CME Group

商品内容

CMEグループのアルミ市場では、今回紹介するアルミナFOB豪州(プラッツ)先物=ALAとアルミナFOB豪州(メタルブリテン)先物=ALBだけでなく、アルミニウム米中西部取引割増金(プラッツ)25トン先物、アルミニウム欧州向け割増金関税抜き(メタルブリテン)先物、アルミニウム欧州向け間税込み(メタルブリテン)先物、アルミニウム日本向け割増金(プラッツ)先物、アルミニウム合金A380(プラッツ)先物など、世界各地の主要指標に基づいた商品を幅広く取り揃えています。

2種類のアルミナ先物は、アルミ市場関係者がアルミナ(訳注:アルミニウムやセラミクスなどの材料になる酸化アルミニウム)の価格変動リスクを効率的に管理できる機会となるよう誕生しました。アルミナでは世界初の上場・差金決済型先物です。

ALAとALBを巧みに利用することで、市場参加者は利益の確保から現物買いのヘッジ、さらには変動・固定価格による現物スワップの取引に至るまで、幅広いデリバティブ戦略を採用できるでしょう。ALAはプラッツ(S&Pグローバルプラッツ)社調べのPAX豪州(豪州積み本船渡しのアルミナ価格指数)で、またALBはメタルブリテン社調べの豪アルミナ指数(豪西部バンバリー積み本船渡しのアルミナ価格指数)で決済されます

メリット

  • 差金決済
  • 各限月での日中の値動きとスプレッド動向が一目瞭然である
  • CME Clearingによる中央清算、相手方リスクの保証、顧客資金の分離保管などで、安全策が施されている
  • 電子市場に簡単に参加できて、取引を執行できる
  • 建玉が日々値洗いされる

市場参加者

本商品はCME ClearPortとCME Globexを使用できる市場参加者であれば、ご利用いただけます。鉱山会社、製錬会社、流通業者、商社、実需家、銀行など、アルミナやアルミの価値連鎖に関連する業界から大きく注目されている商品です。

容易なアクセス

アルミナ先物は、CMEグループが無料で提供している当社市場専用取引ソフト、CME Directを経由してCME Globexで取引をします。CME Globexは、中央指値注文台帳(CLOB)として機能する電子取引プラットフォームです。なお、取引所外でALAとALBの相対取引をした場合もCME ClearPort経由で清算ができます。

CME Globex

CME Globexは、世界初・世界最速レベルの先物・オプション取引向け電子プラットフォームです。その高い機能性・信頼性、そして世界規模の接続性によって、世界有数の電子デリバティブ市場となっています。CME Globexについての詳細はcmegroup.com/globexをご覧ください。

CME Direct

CME Directは、インターネット経由で安定的に接続し、高度な取引の設定ができるCMEグループ市場取引専用のソフトです。これひとつで取引にかかわるあらゆる処理をすべて実現できます。CME Directについての詳細はcmegroup.com/directをご覧ください。

CME ClearPort

CME ClearPortは、店頭取引(OTC)市場の清算を包括的に行うサービスです。このサービスは、当初はエネルギー市場の清算とリスク管理業務を集中的に行うために、2002年に設立されました。今日では、様々な資産クラスを清算するための窓口として利用されています。CME ClearPortを通じた店頭取引の清算は、取引所外で行われる個別の価格交渉のために、より高い安全性と効率性を提供しています。

CME ClearPortから清算サービスを利用するには、COMEX清算会員に口座を開設し、EULA(取引所使用許諾契約書)を締結しておかなければなりません。EULAはcmegroup.com/clearportから入手できます。

ユーザー名とパスワードを受け取りましたら、口座を開設した清算会員会社に連絡をして、その口座にRAV(リスク配分評価)マネジャーを追加するよう依頼します。詳細はcmegroup.com/clearing/financial-and-regulatory-surveillance/clearing-firms.htmlをご覧ください

取引要綱

 

アルミナFOB豪州(プラッツ)先物=ALA

アルミナFOB豪州(メタルブリテン)先物=ALB

取引単位

100トン

呼値

1メトリックトン当たりの米ドル

取引時間

CME GlobexとCME ClearPort:日―金曜日18時00分―17時00分(米中部時間17時00分―16時00分)
各日17時00分(米中部時間16時00分)から60分間中断

呼値の単位

1トン当たり0.01ドル

商品コード

CME Globex:ALA
CME ClearPort:ALA
Clearing:ALA

CME Globex:ALB
CME ClearPort:ALB
Clearing:ALB

限月

連続12限月制

決済方法

差金決済

変動価格

アルミナ先物各限月の変動価格は、プラッツ(S&Pグローバルプラッツ)が調査し、毎日発表する各月のPAX豪州(豪州FOB価格、トン当たり米ドル)について小数第二位まで算出した平均値に等しいものとする

アルミナ先物各限月の変動価格は、メタルブリテンが調査し、毎週発表する各月の豪州バンバリーFOB価格(ドライメトリックトン当たり米ドル)について小数第二位まで算出した平均値に等しいものとする

取引最終日

各限月の最終営業日に取引が終了する

建玉制限

NYMEXでの建玉制限の詳細は cmegroup.com/nymex-position-limitsを参照のこと

取引所規則

本商品はCOMEXに上場されており、同所規則集第195条に定められた規則および規制に則って取引される

本商品はCOMEXに上場されており、同所規則集第196条に定められた規則および規制に則って取引される

ブロック取引の最低枚数

10枚

アルミナ先物に関する詳しい情報は cmegroup.com/aluminumをご覧いただくか、metals@cmegroup.comまでお問い合わせください。

CME グループについて

世界の市場参加者はCME グループの国際金融市場への公正かつオープンなアクセスに厚い信頼を寄せています。CME グループの中核はCME、CBOT、NYMEX、COMEXの4つの主要取引所で、世界を代表するベンチマーク銘柄や地域特有の成長商品など、すべてのアセットクラスを網羅して幅広く提供しています。これらの取引所は信頼性と専門性により裏付けられた、世界を先導するデリバティブ市場として機能しています。