2016年12月期权回顾

按资产类别回顾

期权综合概览

资产类别 每日平均交易量 同比变化 % 电子盘交易 % 持仓量*
期权总计 3,152,038 16% 56% 52,458,803
 •利率 1,901,488 21% 40% 37,533,180
 股票指数 644,903 18% 94% 3,970,586
 •能源 337,413 14% 56% 6,831,851
农产品 165,987 -13% 71% 2,373,741
外汇 62,567 -17% 98% 656,253
 •金属 39,680 47% 75% 1,093,192

*截至2016年12月30日的持仓量

趋势及看点

  • 全年日均交易量刷新记录,达313万份合约,与2015年272万份合约的上个记录相比增长14%
  • 12月25日,期权持仓量创历史记录,达6930万份合约
  • 2016年期权电子交易量占55.5%,刷新记录

利率期权

最活跃的利率期权——2016年12月

  代码 每日平均交易量 同比变化 % 电子盘交易 %  持仓量 (%看跌期权)*
欧洲美元期权   1,286,398 16% 24% 33,823,186 (61%)
 欧洲美元(季度期权/序列期权) GE 458,997 -17% 23% 19,592,586 (55%)
1年中间曲线 GE0 367,646 36% 24% 5,338,463 (70%)
2年中期曲线 GE2 265,235 23% 28% 5,454,330 (69%)
3年期中期曲线 GE3 178,154 158% 22% 2,962,935 (69%)
4年期中期曲线 GE4 14,177 216% 19% 463,962 (60%)
美国国债期权   615,028 32% 73% 3,695,350 (59%)
10年期国债 OZN 405,385 83% 73% 2,110,357 (55%)
5年期国债 OZF 67,578 -27% 61% 1,020,614 (75%)
10年每周期权 ZN1-5 59,256 -6% 78% 106,790 (49%)
美国国库券 OZB 53,833 1% 87% 375,201 (50%)
30年每周期权 ZB1-5 13,202 2% 89% 17,814 (42%)
5年每周期权 ZF1-5 12,015 -25% 72% 15,862 (67%)
 2年期国债 OZT 3,492 -27% 46% 45,931 (16%)
美国超长期国债 OUB 59 -72% 77% 1,473 (68%)
10年超长期国债 OTN 65 N/A 100% 1,375 (100%)
 联邦基金期权 OZQ 62 -70% 23% 13,648 (5%)

*截至2016年12月30日的持仓量

趋势及看点

  • 2016年,利率期权日均交易量达创记录的180万份合约,年比增长18%。CME Globex上的日交易量为创记录的70.2万份合约。
  • 国库券期权(2016年为71%,与2015年相比增长64%)和欧洲美元期权(2016年为24%,与2015年相比增长19%)电子交易百分比创下新高
  • 12月15日,利率期权持仓量创下历史记录,达5140万份合约,2016年底的持仓量与2015年底相比增长32%
  • 中间曲线占欧洲美元期权12月交易量的64%,与11月相比增长57%,与2016年第3季度相比增长35%
  • 42%的欧洲美元期权持仓量以中间曲线持有,与11月底相比增长38%

股指期权

最活跃的股指期权——2016年12月

  代码 每日平均交易量 同比变化 %  持仓量 (%看跌期权)*
E-迷你标普500期权   594,773 21% 3,453,613 (67%
季度 ES 184,140 -39% 1.070,942 (64%)
每周 EW1 - EW4 257,347 98% 1,840,575 (69%)
周三每周 E1C-E5C 44,548 n/a 82,310 (68%)
月末 EW 108,738 86% 459,786 (67%)
标准普尔500指数期权   41,885 -14% 469,412 (39%)
季度 SP 11,502 -70% 28,514 (55%)
每周 EV1 - EV4 20,883 319% 325,980 (45%)
周三每周 S1C-S5C 820 n/a 840 (100%)
月末 EV 8,203 77% 110,218 (16%)
E-迷你纳斯达克100指数期权   7,746 -21% 38,738 (58%)
季度 NQ 1,909 -75% 7,367 (46%)
每周 QN1 - QN4 3,890 184% 30,717 (61%)
月末 QNE 1,947 211% 654 (69%)
 E-迷你道琼斯(5美元)期权 YM 498 7% 8,421 (57%)

*截至2016年12月30日的持仓量

趋势及看点

  • 股指期权2016年每日交易量达创记录的636,383份合约,与2015年的上个记录相比增长15%
  • 股票期权12月电子交易量为94%
  • 周三每周期权交易量继续增长,12月日均交易量为45,368份合约

能源期权

最活跃的能源期权——2016年12月

  代码 结算 每日平均交易量 同比变化 % 电子盘交易%  持仓量 (%看跌期权)*
 原油期权     218,942 34% 64% 4,115,324 (47%)
WTI原油 LO 现货 187,104 24% 74% 2,457,680 (42%)
WTI一个月日历价差期权 WA 现货 10,842 94% 13% 676,972 (51%)
WTI一个月日历价差期权 7A 金融 8,248 149% 0% 395,136 (73%)
WTI均价期权 AO 金融 4,024 535% 0% 302,491 (53%)
布伦特期货式期权 BZO 金融 1,207 3,587% 28% 60,893 (53%)
WTI每周期权 LO1-5 现货 1,099 22% 99% 2,482 (74%)
WTI-布伦特差价期权 BV 金融 4,744 347% 0% 97,545 (31%)
天然气期权     115,022 -9% 41% 2,534,800 (33%)
欧洲天然气期权 LN 金融 94,606 -11% 34% 2,282,427 (33%)
美国天然气期权 ON 现货 15,734 -10% 96% 151,608 (31%)
天然气1个月日历价差期权 G1 金融 2,601 241% 0% 61,650 (23%)
每日天然气期权 KD 金融 1,282 -5% 0% 0
 精炼产品期权     2,604 -50% 15% 104,790 (24%)
纽约港超低硫柴油 OH 现货 1,694 -41% 12% 53,129 (34%)
RBOB 汽油 OB 现货 500 -59% 38% 6,231 (32%)

*截至2016年12月30日的持仓量

趋势及看点

  • 能源期权2016年每日交易量达创记录的324,426份合约,其中电子交易量达创记录的54.5%
    • 2016年下列产品的日均交易量刷新记录:LO、WA、7A、LO1-5、BZO、LNE
  • WTI期权(LO)在非美国时间的每日交易量为1.8万份合约,年比增长205%
  • 12月1日,每周WTI期权(LO1-LO5)持仓量达创记录的15,357份合约
  • 天然气期权12月电子交易量为41%
    • 金融天然气期权(LN)日均电子交易量为3.2万份合约,年比增长232%

农产品期权

最活跃的农产品期权——2016年12月

  代码 每日平均交易量 同比变化 % 电子盘交易 %  持仓量 (%看跌期权)*
大豆 OZS 50,763 -20% 74% 411,432 (50%)
玉米 OZC 50,014 10% 67% 830,720 (49%)
软红冬麦 OZW 21,590 18% 72% 309,619 (39%)
活牛 LE 11,608 -46% 82% 196,134 (52%)
瘦肉猪 HE 9,437 -9% 83% 146,909 (57%)
豆油 OZL 7,826 -47% 54% 99,657 (46%)
豆粕 OZM 6,432 -30% 66% 109,093 (47%)
三级牛奶 DC 2,566 150% 57% 92,370 (55%)
肉牛 GF 1,265 -39% 88% 34,302 (60%)
每周玉米期权 ZC1-5 1,180 119% 45% 7,612 (20%)
堪萨斯城硬红冬麦 OKE 934 38% 50% 31,385 (34%)
每周黄豆期权 ZS1-5 528 61% 73% 1,017 (61%)

*截至2016年12月30日的持仓量

趋势及看点

  • 3月玉米和黄豆合约的隐含波动率处于6年低位
  • III级牛奶期权持仓量在2016年继续增长,月底持有量为9.2万份合约,增长73%
  • 牛奶期权12月交易量达创记录的6.8万份合约,其中Globex上69%的交易量以价差执行
  • 每周期权交易量年比增长104%,每日交易量达1,796份合约
  • 今年,黄豆期权交易量年比增长10%,达每天77,656份合约

外汇期权

最活跃的外汇期权——2016年12月

  代码 每日平均交易量 同比变化 % 电子盘交易 %  持仓量 (%看跌期权)*
欧元/美元 6E 32,646 -28% 99% 248,977 (54%)
日元/美元 6J 12,554 20% 95% 169,935 (43%)
 英镑/美元 6B 6,501 -8% 100% 93,329 (53%)
加元/美元 6C 5,242 -22% 99% 61,651 (53%)
澳币/美元 6A 5,208 13% 95% 71,265 (56%)
瑞郎/美元 6S 368 -12% 100% 8,031 (53%)
墨西哥比索/美元 6M 48 -44% 98% 3,322 (39%)

*截至2016年12月30日的持仓量

趋势及看点

  • 日元期权2016年日均交易量为15,168份合约,年比增长32%
  • 澳元期权2016年日均交易量为6,566份合约,年比增长8%
  • 加元期权2016年日均交易量为6,476份合约,年比增长16%
  • 波幅报价外汇期权现已可供交易 – 了解更多

金属期权

最活跃的金属期权——2016年12月

期权产品 代码 每日平均交易量 同比变化 % 电子盘交易 %  持仓量 (%看跌期权)*
黄金 OG 34,953 50% 75% 953,176 (34%)
白银 SO 3,817 30% 84% 104,888 (36%)
黄金每周期权 OG1-5 305 317% 99% 694 (39%)
铂金 PO 269 115% 14% 7,740 (40%)
钯金 PAO 202 592% 6% 2,652 (79%)
HX 87 43% 79% 2,661 (62%)
铁矿石 ICT 25 -95% 0% 21,375 (38%)

*截至2016年12月30日的持仓量

趋势及看点

  • 黄金期权(OG)日均交易量年比增长50%,接近每天35,000份合约
  • 今年,黄金期权交易量年比增长32%,接近每天40,000份合约
  • 每周黄金期权(OG1-5)日交易量为305份合约,年比增长99%,这已经是连续10个月实现年比增长

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报告备注

年比——2016年目前期间与2015年同期相比
月比——2016年12月与2016年11月相比

 

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